Ehdokkaamme Suomen parhaiksi 2014

Morningstar nimeää helmikuun lopussa parhaat rahastot ja varainhoitajat Morningstar Awardsissa.

Facebook Twitter LinkedIn

Morningstar valitsee vuosittain parhaat Suomessa saatavilla olevat rahastot ja parhaiten pärjänneet varainhoitoyhtiöt Suomen markkinoilla. Olemme nimenneet kussakin kategoriassa kolme ehdokasta. Palkittavat julkistetaan Morningstar Awards -palkintojenjaossa 26. helmikuuta 2014.

Vertailussa katsotaan rahaston sijoitusta vuoden, kolmen ja viiden vuoden tuotossa rahaston omassa vertailuryhmässä sekä kolmen ja viiden vuoden riskiä. Ehdolla olevien rahastojen täytyy olla yksityissijoittajien saatavilla. Vertailussa käytetään parhaiten pärjännyttä kasvuosuutta, joka on yksityissijoittajien ostettavissa Suomessa.

Morningstar Awardsissa ehdolle asetettavien rahastojen tulee täyttää myös muita laadullisia kriteerejä. Salkunhoitajan tai tiimin tulisi olla ollut hoitamassa rahastoa viimeiset viisi vuotta. Esimerkiksi Suomi-kategoriassa hyvin pärjännyt Arvo Finland Value ei ole tänä vuonna ehdokkaiden joukossa, vaikka tuottonsa puolesta olisi sen ansainnut, koska nykyinen salkunhoitaja sai rahaston vastuulleen 2011. Lisäksi rahaston tulee olla pärjännyt hyvin viimeisen vuoden aikana, mutta myös pidemmällä aikavälillä. Esimerkiksi valtionobligaatioluokassa ehdolle ei otettu viime vuoden voittajarahastoa FIM Euroa hyvistä pitkän ajan tuotoistaan huolimatta, sillä rahasto jäi merkittävästi indeksilleen 2013. Samoin Nordean Nordic Small Cap on ulkona listalta tänä vuonna hävittyään tuntuvasti indeksilleen 2013.

Varainhoitotalojen vertailussa paremmuus perustuu rahastojen viiden vuoden riskikorjatun tuoton keskiarvoon.

Nyt jaettavat palkinnot ovat eri asia kuin maaliskuun lopussa jaettavat Morningstarin Euroopan parhaiden salkunhoitajien pystit. Suomen Morningstar Awardsissa paremmuus ratkaistaan kvantitatiivisesti, kun taas Euroopan tasolla Morningstar palkitsee analyytikkojensa suosikkisalkunhoitajat.

Ehdokkaat rahastoluokittain:
(* = viime vuoden voittaja)

Suluissa rahaston mahdollinen Morningstar Analyst Rating eli laadullinen arvosana.

Suomi osakkeet

FIM Fenno
Odin Finland (Bronze)
Seligson & Co OMX Helsinki 25 Indeksiosuusrahasto ETF*

Jatkuuko indeksoinnin valtakausi Suomi-osakkeissa vai lyövätkö pitkäaikaiset Suomi-salkunhoitajat Mika Heikkinen tai Truls Haugen Seligsonin etf-rahaston?

Pohjoismaiset osakkeet

Delphi Nordic
Fondita Nordic Micro Cap* (Silver)
Handelsbanken Nordiska Småbolag

Kahden pienyhtiörahaston rinnalle ehdokkaaksi kiilasi norjalaisen Delphin rahasto, jossa on Pohjoismaa-rahastoille poikkeuksellisesti monta tuntuvaa panostusta Tanskaan.

Eurooppa osakkeet

BlackRock Strategic Funds European Opportunities Extension Fund
Invesco Pan European Structured Equity (Silver)
Templeton Euroland

Eurooppa-kategoriassa jyräävät tänä vuonna suuuret kansainväliset nimet.

Yhdysvallat osakkeet

Fidelity America (Bronze)
JP Morgan Highbridge US STEEP
Lyxor ETF MSCI USA

Yhdysvaltojen osakkeissa kolmen kärkeen on jälleen yltänyt etf-rahasto.

Maailma osakkeet

Henderson Horizon Global Opportunities
Robeco Boston Partners Global Premium Equities
Seligson & Co Phoenix

Peter Seligsonin luotsaama Phoenix kisaa voitosta kahden viimeksi kuluneen vahvan vuoden avittamana.

Kehittyvät maat osakkeet

Fidelity Emerging Markets (Bronze)
Skagen Kon-Tiki (Gold)
Templeton Emerging Markets Smaller Companies (Bronze)

Valtionobligaatiot, euro

Danske Invest Obligaatio
Nordea Euro Obligaatio
Seligson & Co Euro-Obligaatio

Seligson & Co on ehdolla myös korkopuolella. Vastassa on kaksi Suomesta hoidettua suurpankin aktiivista rahastoa.

Yrityslainat, euro

Danske Invest Global Corporate Bonds
Evli Yrityslaina (Bronze)
Sparinvest SICAV Investment Grade Value

Vastikään Euroopan parhaaksi ehdolle asettamamme Evlin Mikael Lundström on ehdolla myös Morningstar Awardsissa. Dansken globaalisti sijoittava rahasto on tanskalaishoidossa. Sparinvestin rahasto keskittyy korkealuokkaisiin yrityslainoihin.

Yhdistelmärahastot

LähiTapiola Maailma 80
Nordea Säästö 25
Nordea Vakaa Tuotto A K

Nordean yhdistelmärahastojen lento on nostanut peräti kaksi tuotetta kolmen ehdokkaan joukkoon aiemmin Morningstar Awardsin voittanutta LähiTapiolan Jari Järvistä vastaan. Nordea Vakaa Tuotto tunnettiin taannoin Optimana, joka teki mahalaskun it-kuplan jälkeen mutta on saanut uuden elämän uuden strategiansa ansiosta.

Varainhoitotalojen palkinnot

Paras korkovarainhoitaja

Aktia*
Amundi
Fidelity

Viime vuoden voittaja Aktia kisaa kahta suurta kansainvälistä taloa vastaan.

Paras osakevarainhoitaja, laaja valikoima
(Suomessa saatavilla olevien rahastojen mukaan)

Fidelity
Handelsbanken
Schroders*

Luokkaa viime vuodet hallinnut Schoders on jälleen ehdokkaiden joukossa. Handelsbanken edustaa pohjoismaista väriä.

Paras monialainen varainhoitaja

Fidelity
JP Morgan
Schroders*

Viime vuoden voittaja Schroders ottaa mittaa kahdesta muusta kansainvälisestä jätistä.

Paras osakevarainhoitaja, kapea valikoima
(Suomessa saatavilla olevien rahastojen mukaan)

Jupiter
Seligson & Co*
Standard Life

Standard Life on suuri sijoitustalo mutta mukana tässä sarjassa, koska yhtiön osakerahastojen tarjonta Suomessa on rajallinen. Seligson & Co voitti sarjan viime vuonna.

Facebook Twitter LinkedIn

Tietoja kirjoittajasta

Matias Möttölä, CFA

Matias Möttölä, CFA  Matias Möttölä, CFA, on Morningstar.fi-sivuston päätoimittaja ja rahastoanalyytikko

© Copyright 2022 Morningstar, Inc. Kaikki oikeudet pidätetään.

Käyttöehdot        Yksityisyys        Cookie Settings